Блоттер угод (промокальниця) – це фізичний чи цифровий запис усіх угод, укладених за певний період (зазвичай за торговельний день), з зазначенням всіх деталей.
Поняття блоттера
Мета промокальниці торгових операцій – ретельно документувати угоди, щоб вони могли бути переглянуті та підтверджені трейдером чи брокерською фірмою. Блоттер в основному використовується на фондовому, валютному ринку та ринку облігацій. Його можна налаштувати залежно від потреб.
Деталі угоди включають ціну, розмір ордера та інформацію про те, чи був він на купівлю або продаж. Це служить контрольним журналом транзакцій і допомагає перевірити, чи була успішною конкретна торгова стратегія.
Раніше промокальниці записувалися на великих дошках або паперових таблицях, але сьогодні вони зазвичай створюються за допомогою програм, які автоматично записують угоди.
Брокер надає своїм трейдерам промокальницю у вигляді програмного забезпечення. В ній вказується, який цінний папір було продано, час торгівлі, кількість і вартість продажу чи купівлі, ринок, на якому відбулася угода, і був це ордер на купівлю, продаж чи короткий.
Використання промокальниці
Блоттер використовується трейдерами разом з торговим журналом або замість нього. Таким чином, наприкінці робочого дня вони перевіряють ефективність своєї роботи та виявляють область, в якій можна працювати краще.
Наприклад, у США відділи з дотримання нормативних вимог та регулюючі органи, такі як SEC (Комісія з цінних паперів), сортують блоттери, щоб виявити, чи було здійснено якусь незаконну торгівлю. Сортування можна проводити різними способами. Під час аудиту SEC фірми використовують торгові промокоди, щоб показати записи своїх операцій за типом інвестицій. Один торговий промокод використовується, наприклад, для акцій, інший – для цінних паперів з фіксованим доходом тощо. Якщо якісь угоди проводилися з акціями, включеними до списку для спостереження чи обмежених торгів, це може свідчити про інсайдерську торгівлю.
Блоттери можуть також виявити, що деякі менеджери портфелів проявляють фаворитизм під час вибору клієнтів, якщо розкривається така інформація:
- У деяких клієнтських рахунків на блоттері часто бувають прибуткові угоди.
- Рахунки клієнтів мають суттєво різні ціни купівлі або продажу одного і того ж цінного паперу.
- Певні типи рахунків з найвищими комісійними зборами мають пріоритет перед іншими рахунками торгівлі.
На додаток, за допомогою промокоду та промокальниці може бути виявлений керуючий портфелем, що бере участь у інвестиційній стратегії, яка відрізняється від стратегії, розкритої клієнтам.